PZU i Bank Pekao podpisały memorandum o współpracy w celu przeprowadzenia potencjalnej transakcji połączenia do 30 czerwca 2026 roku - poinformowały spółki w komunikacie prasowym. Transakcja zakłada podział PZU na spółkę holdingową i operacyjną, a następnie włączenie spółki holdingowej do Banku Pekao.

Spółki oczekują, że efektem potencjalnej transakcji, o której mówi memorandum, obwarowanej szeregiem warunków i niezbędnych do uzyskania zgód, będzie uwolnienie nadwyżki kapitałowej sięgającej nawet 20 mld zł.

Głównymi celami są uproszczenie struktury grupy, zwiększenie efektywności bancassurance oraz osiągnięcie synergii przychodowych.

Powstała po połączeniu obu spółek grupa bankowo-ubezpieczeniowa będzie jedną z największych instytucji finansowych w Europie

— oceniono w komunikacie prasowym. Dodano, że transakcja, którą planują przeprowadzić strony memorandum, służyć ma jeszcze lepszemu wykorzystaniu możliwości i zasobów oraz dalszemu rozwojowi zarówno PZU, jak i Banku Pekao.

Mega fuzja

W komunikacie wyjaśniono, że obie marki zachowają tożsamość, odrębność i autonomię działania w swoich obszarach biznesowych, podobnie jak od wielu lat funkcjonują w ramach Grupy PZU, ale na czele nowej grupy będzie stał bank, a nie ubezpieczyciel.

By to osiągnąć, najpierw konieczny będzie podział PZU SA poprzez wyodrębnienie spółki holdingowej oraz w 100 proc. zależnej od niej spółki prowadzącej działalność operacyjną w zakresie ubezpieczeń majątkowych i pozostałych osobowych. Następnie spółka holdingowa PZU SA zostanie połączona z Bankiem Pekao jako podmiotem przejmującym

— dodano.

Jak podano w komunikacie, docelowo na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie notowana będzie jedna spółka o znacznie wyższej kapitalizacji i większej płynność akcji niż obecne dwie, „przez co wzrośnie atrakcyjność takiego podmiotu z punktu widzenia inwestorów i całego rynku kapitałowego”.

Spółki poinformowały, że przeprowadzenie transakcji jest uzależnione m.in. od uzgodnienia przez strony stosownej dokumentacji transakcyjnej, wejścia w życie odpowiednich zmian legislacyjnych, uzyskania szeregu zgód regulacyjnych oraz udzielenia stosownych zgód korporacyjnych przez walne zgromadzenia akcjonariuszy PZU i Pekao.

W toku dalszych prac i ścisłej współpracy strony chcą opracować też optymalną strategię dotyczącą przyszłości Alior Banku

— dodano. Grupa PZU kontroluje 31,91 proc. akcji Alior Banku.

Spółki poinformowały, że celem transakcji jest integracja działalności ubezpieczeniowej i bankowej w ramach jednej grupy kapitałowej. Jak podkreślają spółki, zmiany mają przynieść szereg korzyści w zakresie efektywności operacyjnej, ładu korporacyjnego i wzrostu potencjału sprzedażowego.

Grupa finansowa

Wśród kluczowych efektów nowego modelu wskazano m.in. uproszczenie struktury właścicielskiej grupy oraz dostosowanie jej do rozwiązań preferowanych na rynku europejskim. PZU i Pekao liczą również na poprawę ładu korporacyjnego i większą transparentność organizacyjną.

Jednym z głównych celów zmian jest zwiększenie synergii sprzedażowej – szczególnie w zakresie tzw. bancassurance, czyli sprzedaży produktów ubezpieczeniowych za pośrednictwem kanałów bankowych. Nowy model ma pozwolić na pełniejsze wykorzystanie potencjału dystrybucyjnego Banku Pekao w zakresie oferowania polis PZU.

Uzgodniona formuła ma również przyczynić się do budowy silnej grupy finansowej o zdywersyfikowanej strukturze przychodów i dużym potencjale do generowania dywidendy dla akcjonariuszy.

Około godziny 10.20 na Giełdzie Papierów Wartościowych kurs akcji PZU spadał o 0,62 proc. do 60,88 zł, a kurs Pekao o 3,74 proc. do 177,40 zł.

Grupa Kapitałowa Powszechnego Zakładu Ubezpieczeń jest największą instytucją finansową w Polsce i w Europie Środkowo-Wschodniej. Na czele Grupy stoi PZU - spółka od 2010 r. jest notowana na GPW w Warszawie. W skład Grupy wchodzą m.in.: PZU Życie SA, Link4 TU SA, TUW PZUW, Alior Bank SA, Bank Pekao SA. Grupa zarządza ok. 300 mld zł aktywów i świadczy usługi dla ok. 22 mln klientów w pięciu krajach. Skarb Państwa w PZU ma ok. 34,2 proc. akcji.

Bank Pekao, założony w 1929 r., jest jedną z największych instytucji finansowych w regionie Europy Środkowo-Wschodniej i drugim największym bankiem uniwersalnym w Polsce z 334 mld zł aktywów; posiada drugą co do wielkości sieć oddziałów w kraju. Bank jest notowany na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. 20 proc. akcji Pekao kontroluje PZU a 12,8 proc. ma PFR.

CZYTAJ TAKŻE: Spółdzielczość – gospodarka oparta na współpracy. W Polsce działa obecnie ponad 10 tys. spółdzielni, które dają zatrudnienie setkom tysięcy osób

koal/PAP